Драгоценные металлы не коррелируют с акциями и облигациями и имеют разные и уникальные риски и возможности. Бывают случаи, когда более крупное выделение ресурсов также полезно с тактической точки зрения.
В этой статье представлена подробная информация о том, как инвестировать в золото и серебро для части своего портфеля, включая плюсы и минусы различных методов. И самое главное – выгодно ли это вообще?
Основные проблемы при инвестировании в драгоценные металлы
Научиться инвестировать в золото и серебро непросто, потому что прямое инвестирование в любой товар чревато встречным ветром. Прежде всего, сырьевые товары, включая драгоценные металлы, не производят никаких денежных потоков, как прибыльный бизнес или даже облигации с выплатой процентов. Вместо этого остается только ждать пока они подорожают. Золото и серебро хорошо удерживают свою стоимость в долгосрочной перспективе против инфляции.
Проблема с товарами в том, что человек делает ставку на то, что кто-то другой заплатит за них через шесть месяцев. Товар сам по себе ничего не сделает для него … это совершенно другая игра — купить что-то в надежде, что кто-то другой заплатит за это через два года больше.
Во-вторых, есть транзакционные издержки, связанные с инвестированием в драгоценные металлы. Если человек покупает физическое золото, есть компания, которая получает прибыль. Они покупают его по оптовым ценам, превращают в чистое золото инвестиционного класса и продают по розничным ценам. Возможны расходы на транспортировку, безопасность и хранение, а также риск кражи или потери.
Таким образом, типичное инвестирование в драгоценные металлы не только не приносит денежных потоков, но и полностью полагается на повышение цены на металл, инвесторы начинают с убытком из-за сопутствующих расходов на этом пути.
В чистой стоимости, безусловно, может быть место для физических драгоценных металлов в качестве долгосрочного владения. Некоторые инвесторы используют его в качестве хеджирования от катастрофического риска, такого как крах национальной экономики, или хеджирования от риска инфляции или девальвации валюты.
Метод инвестирования
Самый старый метод инвестирования в золото и серебро — это просто покупка физических монет или слитков.
Преимущество физического подхода состоит в том, что это самый безопасный и наименее сложный способ инвестирования в золото и серебро. Человек покупает их у надежного продавца и хранит в надежном месте. Однако быстро становится все сложнее. Где его хранить и как хранить?
